可惜楼主没有亿万富豪的爸妈，在理财投资的路上都是自己一步步摸索过来。觉得跟上学的时候最大的不同，是从游乐园模式变成了荒野生存模式，连钱都要自己打理了。
可惜有钱人投资的方式和渠道太多了(传说中的Access 和Network），根本不适合小本生意的我们，所以这里只讲个人的理财：
我应该买Facebook的股票吗？
这种情况可能经常发生，你是Facebook的员工，觉得自己公司特别棒，然后顺手买了一下自己的公司的股票。这里有几个问题，一个叫confirmation bias，就是你在公司所以你可能更主观偏向公司，另一个问题可能你对财务一窍不通，纯粹乱猜，第三你根本没有分散风险，因为你的身家都在Facebook上了。
总得来说，个股投资适合：
- 有大量闲暇时间爱好研究股票的“散人”
- 在投资界本身全职弄这个的，信息流比常人多得多的
- 天才/运气好的。 殊不知花街劳心劳力都不见得能战胜市场，大部分人死在沙滩上。
好吧，被动投资对不对？那怎么开始呢？
现代科技解决了非常多的投资难题，无论是从自动量化交易如大名鼎鼎的文艺复兴/DE
Shaw/Two
Sigma公司，还是从个人理财的自动化领头羊Wealthfront/Betterment。可惜第一种普通人接触不到，第二种虽然方便但是其实费用还是有的，需要衡量。第二种在你一百万资产的情况下（没有想象的遥远），费用大概是3000美金每年，你大约要活至少多60年所以是：3000*60=180000美金，还根据你每年的资产上涨。不过看完这篇文章，你大可以DIY，反正这篇文章又不收钱哈哈。
所以该如何做？
如果你的投资资产低于1万5并且你身在美国， 那么你可以sign up Wealthfront，前1万5美金免管理费，请点击这里 我们可以各加5千美金免管理费。我的建议是，用Wealthfront管理其免管理费的部分（1万5），然后剩下的Vanguard。我是不是很靠譜?
超过的部分 ：
- 到 Vanguard.com 注册一个账户 （需要有美国的社会安全号,如果没有并且在国内，可以考虑老虎证券/富途非常方便）
- 链接你的银行
- 购买Mutual Fund:
- Vanguard Total Stock Index Fund Investors Shares (股票代号：VTSMX或者ETF 版本VTI) 放置60%
- Vanguard Total International Stock Index Fund Investor Shares (股票代号：VGTSX或者ETF版本VXUS) 放置40%
这个配置等于购买全球股票市场，适合二十多岁可以承担高风险的人群，好处是，当你的投资超过1万美金的时候，可以转成Admiral
Shares, 这样就可以变成整个组合才0.07%一年的费用跟免费没啥区别，远比各种Betterment Wealthfront ~0.2%
Exchange Traded Fund (ETF) 管理费+0.25%服务费 更低。
根据风险偏好进行调整。如果你30多岁了，你应该更倾向于减低风险（如加10%~20%债券的配置: 代码VGTSX），另类投资组合（房地产的可以交易证券REIT，能源指数的股票代码XLE）等等，这些都是根据个人需要进行添加。
看到这里，有童鞋会问了:
那么如果我不打算以后定居美国，这些都对我有用吗？
我想说： 有的！美国金融产品种类多费用少，而且美国政府不会说你是外国人退休后就不把钱还给你，当成全球资产配置的一部分何乐而不为？
希望对各位童鞋有所帮助，这里抛砖引玉，欢迎提出各种问题，也希望大家投资快乐！
微信不能黏贴链接，所以很多方便大家的链接请参考“阅读原文”跳转到博客。
一些想回答的问题
再次感谢大家的支持和订阅！这个公众号刚刚开始，收到如此多的正面反馈和问题，真的是最大的鼓励。美国的理财应该会成为一个系列，我回想自己刚开始2010年的时候，真的是一头雾水。在进入下一部分之前，我希望可以集中回答一下一些大家的问题：
我看到你推荐的共同基金最少都要1000美元投资，我只有几千美金，应该怎么办？
- 共同基金有其特定的好处，比如可以不整股进行购买，这样方便进行定投。比如说小A会每个月至少$5000定投，那么选择共同基金比ETF要好，因为ETF跟股票一样，价格每秒都在变化，你只能买整股，那么就不代表你真的可以就买5000美金
- 对于起步资金较少的，我会推荐直接购买全球股票的ETF，股票代码VT,没有最小认购额，容易起步。相关资产配置和风险控制的请参考我的上一篇公众号文章
- 如果年收入少于11万同时不需要紧急用这笔钱，我会推荐开退休账户Roth IRA，好处我会另外开篇来讲，这里涉及税务方面的考量
应该在国内买股票还是国外买股票？
- 本质上并没有太大区别，因为国内买股票和国外买股票本身都限制较少，美国能买全球的股票，国内也有办法买国外的股票。途径请参考我上篇文章
- 可能更多影响的是，你希望持有美元资产还是人民币资产？ 汇率会对你的收益有所影响
- 我这里无法给确定的结论, 外汇市场过于复杂。总体来说美元有加息的预期会带来强势的货币，然后美国整体的金融产品成本较低。我个人比较推荐美元资产。
股票的回报率是啥？
- 历史回报率大约在5-8%左右。不要小瞧了这个数字，你猜猜翻倍需要多少年？ !
“巴菲特爷爷: “The economy, as measured by gross domestic product, can be expected to grow at an annual rate of about 3 percent over the long term, and inflation of 2 percent would push nominal GDP growth to 5 percent, Buffett said. Stocks will probably rise at about that rate and dividend payments will boost total returns to 6 percent to 7 percent, he said.”
- 回关过往，一般情况下很少人能准确预测熊市的到来，因为熊市来的总是急促和短暂，最重要的是，投资股票大盘本身是投资经济的增长、通胀的存在和生产效率的提高，长期来看（超过10年）， 股票本身总是一个大跌大熊慢涨长牛的状态。忽略短期的波动，聚焦长期的收益是非常重要的。
钱应该放银行吗？
- 现金的本质是债券，你收取利息，本金不会失去。我一直鼓励所有的朋友设立应急资金= 3-6个月的花销以备不急之需
- 现金的问题是：不抗通胀
- 美国的利率 非常低<1%，通胀大约是2%，那么你啥也不做就损失了1%，然后如果算上不投资失去的部分，你失去的大约会是5%，你猜猜要变成一半要多少时间？
- 中国的通胀很高，官方数据是2-3%，因为房价高企，实际感受会在至少5%以上
- 时间是投资的朋友，如果可以投资早，我是推荐早投资的。假设小A年轻的时候就开始投资，那么他很可能很容易在30岁的时候没有太大的金钱压力。
祝大家投资愉快！
本文系“富熊熊和穷猫猫”原创，部分图片来源于网络，如需转载请联系作者授权。
下一篇会谈财务和税务的规划，如有兴趣，请关注公众号“富熊熊和穷猫猫”。
更新不会太多，立志分享技术流的干货。有链接的博客请点击“阅读原文”。
官网：RichBearPoorCat.com
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